今天是 2024年12月22日 星期日
中國農(nóng)業(yè)機(jī)械流通協(xié)會(huì)發(fā)布的2022年12月份中國農(nóng)機(jī)市場景氣指數(shù)（AMI）為37.9%，環(huán)比下降5.9個(gè)百分點(diǎn)，同比下降14.3個(gè)百分點(diǎn)。從環(huán)比看，6個(gè)一級(jí)指數(shù)中，除庫存指數(shù)和經(jīng)理人信心指數(shù)有所上升外，其余全部呈現(xiàn)下降趨勢。其中效益指數(shù)降幅最大，降幅達(dá)到16.8個(gè)百分點(diǎn)。從同比看，6個(gè)一級(jí)指數(shù)全部呈現(xiàn)下降趨勢，其中效益指數(shù)降幅最大，為21.5個(gè)百分點(diǎn)。6個(gè)一級(jí)指數(shù)全部位于不景氣區(qū)間。
特約分析師張華光認(rèn)為：12月的AMI以環(huán)比小幅下降，同比大幅度滑坡的結(jié)果收官。37.9%的景氣度，一個(gè)冷冰冰的數(shù)值，令人警醒。它不僅創(chuàng)下了2022年全年景氣度最低值，也創(chuàng)下了2020年（1-3月未統(tǒng)計(jì)除外）以來的最低值。而這一切都發(fā)生在去年12月1日國三升國四正式實(shí)施的第一個(gè)月的檔口。如此糟糕的結(jié)尾，是偶然還是必然？是對(duì)過去一年農(nóng)機(jī)市場發(fā)展走勢的客觀展示？還是對(duì)2023年已經(jīng)開始的新的一年市場的警示？都值得我們深思。
12月份AMI的基本特征
其一，震蕩下行，景氣度探底，創(chuàng)下三年來新低。對(duì)12月份MAI,我們所能預(yù)測到的是市場環(huán)比、同比下滑，預(yù)測不到的是下滑幅度竟如此夸張。尤其是同比，下滑幅度高達(dá)14.3個(gè)百分點(diǎn)。景氣度不僅創(chuàng)下2022年最低值，也破防了2020年4月以來近三年間的月度景氣度最低值。
其二，一級(jí)指數(shù)同比全線下降，三個(gè)指數(shù)環(huán)比創(chuàng)下全年新低。2022年12月，AMI展現(xiàn)給我們的經(jīng)營業(yè)績不僅是乏善可陳，簡直是一幅多年未有的經(jīng)營慘淡圖。所監(jiān)測的六個(gè)一級(jí)指數(shù)同比全線下降，意味2022年12月市場差于上年同期；而包括銷售能力指數(shù)、效益指數(shù)、補(bǔ)貼指數(shù)在內(nèi)的三個(gè)一級(jí)指數(shù)的環(huán)比跌幅創(chuàng)下全年新低，則意味著12月市場成為2022年市場的谷底。其中，效益指數(shù)的大幅度下滑，折射出經(jīng)銷商甩庫存的力度。經(jīng)理人信心指數(shù)環(huán)比雖有增長，但此增長是基于11月份景氣度跌至谷底所致，并不意味著市場信心的增加。
其三，“全線飄綠”。本月所監(jiān)測的5個(gè)二級(jí)指數(shù)無論同比還是環(huán)比，均呈現(xiàn)不同程度的滑坡，且皆位于不景氣區(qū)間。從另一個(gè)維度詮釋了12月AMI經(jīng)歷了近年少有的慘淡境況。
去年12月份，AMI慘淡如此，是由疫情、國三升國四、季節(jié)等多重利空因素疊加生成的致命“雞尾酒”所致。從季節(jié)因素分析，12月正值農(nóng)機(jī)市場傳統(tǒng)淡季，市場需求疲軟；從疫情因素看，在疫情防控放開后，導(dǎo)致國內(nèi)疫情大面積反彈，對(duì)市場產(chǎn)生了較大的影響；從國三升級(jí)國四的影響看，本月是升級(jí)后國四機(jī)械正式運(yùn)行的第一個(gè)月，市場需求轉(zhuǎn)換與適應(yīng)期決定了本月農(nóng)機(jī)市場還沒有進(jìn)入正常的發(fā)展軌道，而升級(jí)導(dǎo)致的價(jià)格上漲，傳導(dǎo)至終端，直接生成客戶猶豫不決和市場疲軟的下行壓力，成為市場下跌的重要因素。
從三級(jí)指數(shù)解析細(xì)分市場
從所監(jiān)測的6個(gè)三級(jí)指數(shù)看，除11月景氣度跌入谷底12月出現(xiàn)小幅反彈的履帶式谷物聯(lián)合收獲機(jī)外，其它5個(gè)細(xì)分市場全線大幅度下滑。
拖拉機(jī)市場。12月成為拖拉機(jī)景氣指數(shù)全年最為慘淡的一個(gè)月，無論是二級(jí)指數(shù)還是三級(jí)指數(shù)，無論是月度環(huán)比還是年度同比，均出現(xiàn)大幅度下降。從景氣度看，二級(jí)拖拉機(jī)指數(shù)，以及三級(jí)大型和中型拖拉機(jī)指數(shù)景氣度均跌入本年度谷底，分別為32.8%、32.5%和32.7%。從月度環(huán)比和年度同比看，環(huán)比分別大幅度下滑17.2%、20.8%和17.1%，同比分別大幅度下跌17.1%、15.1%和14.2%。
雖然拖拉機(jī)月度同比表現(xiàn)差強(qiáng)人意，但全年市場業(yè)績十分亮眼。市場監(jiān)測顯示，2022年，我國累計(jì)銷售各種拖拉機(jī)61.09萬臺(tái)，穩(wěn)健增長12.96%。其中，大中拖市場大幅度增長，累計(jì)銷售各種型號(hào)大中拖46.04萬臺(tái)，同比大幅增長22.77%。中拖（25-100馬力）累計(jì)銷售31.36萬臺(tái)，同比增長15.04%；占比68.11%，較之去年同期下挫4.58個(gè)百分點(diǎn)。大拖（100馬力以上）銷售14.68萬臺(tái)，同比大幅度攀升43.36%，占比31.89%。
不僅國內(nèi)市場表現(xiàn)強(qiáng)勁，而且出口市場也呈現(xiàn)出強(qiáng)勢的發(fā)展勢頭。2022年1-11月，我國拖拉機(jī)整機(jī)累計(jì)實(shí)現(xiàn)出口金額7.56億美元，同比大幅度增長19.11%。
收獲機(jī)市場。收獲機(jī)械指數(shù)以39.7%的景氣度收官，創(chuàng)下全年新低。包括輪式、履帶式在內(nèi)的兩大谷物聯(lián)合收獲機(jī)景氣指數(shù)表現(xiàn)看似南轅北轍，輪式環(huán)比分別大幅度下降11.2%，履帶式環(huán)比增長4.1%，實(shí)則殊途同歸，因?yàn)槁膸焦任锸崭顧C(jī)指數(shù)的增長是基于上月大幅度下滑生成的“洼地”之上。再看同比，分別大幅下跌23%、19.9%，進(jìn)一步說明谷物收獲機(jī)市場表現(xiàn)之差。玉米收獲機(jī)景氣指數(shù)以全年39.1%的最低景氣度收官，環(huán)比、同比分別以15.1%和12.3%的降幅收官。
12月的收獲機(jī)市場拙劣表現(xiàn)并不能掩飾全年市場的穩(wěn)健增長，市場監(jiān)測顯示，2022年累計(jì)銷售各種收獲機(jī)38.72萬臺(tái)，同比增長12.69%。從各個(gè)細(xì)分市場表現(xiàn)分析，三大糧食作物收獲機(jī)市場穩(wěn)健增長，累計(jì)銷售17.21萬臺(tái)，同比攀升9.06%；占比44.45%，較之去年同期下挫1.48個(gè)百分點(diǎn)。其中，輪式谷物聯(lián)合收獲機(jī)市場大幅度攀升，累計(jì)銷售4.08萬臺(tái)，同比大幅度攀升59.38%；占比10.54%，較之去年同期上揚(yáng)3.09個(gè)百分點(diǎn)。履帶式收獲機(jī)市場出現(xiàn)較大幅度滑坡，累計(jì)銷售6.78萬臺(tái)，同比下降10.44%；占比17.51%，較之去年同期下挫4.52個(gè)百分點(diǎn)。玉米收獲機(jī)市場出現(xiàn)較大幅度增長，累計(jì)銷售6.35萬臺(tái)，同比增長12.39%；占比16.4%，較之去年同期上揚(yáng)0.04個(gè)百分點(diǎn)。其它收獲機(jī)市場市場出現(xiàn)大幅度增長，累計(jì)21.51萬臺(tái)，同比大幅度增長15.77%；占比55.55%，較之去年上揚(yáng)1.48個(gè)百分點(diǎn)。
2022年收獲機(jī)出口呈現(xiàn)出量增額降的特點(diǎn)。海關(guān)統(tǒng)計(jì)顯示，截至11月底，我國收獲機(jī)整機(jī)累計(jì)實(shí)現(xiàn)出口金額 3.09億美元，同比小幅下降0.08%；出口數(shù)量17.81萬臺(tái)，同比增長23.33%。
耕整地機(jī)械市場。2022年，耕整地機(jī)械市場穩(wěn)健增長。市場監(jiān)測顯示，累計(jì)銷售各種機(jī)具88.29萬臺(tái)，同比增長8.39%。耕地、深松、整地三大品類機(jī)械市場同比呈現(xiàn)不同程度的增長，分別銷售82.57萬臺(tái)、0.63萬臺(tái)和5.08萬臺(tái)，增幅達(dá)到了8.7%、4.58%和4.03%。占比分別為93.52%、0.72%和5.75%，較之去年同期分別上揚(yáng)0.27%、-0.03%和-0.24%。
種植機(jī)械市場。2022年，種植機(jī)械市場冰火同爐。一方面，播種機(jī)市場大幅度增長，市場監(jiān)測顯示，全年銷售18萬臺(tái)，同比穩(wěn)健增長12.15；另一方面，插秧機(jī)市場大幅度下滑，全年銷售6.74萬臺(tái)，同比大幅度下滑18.4%。
2023年1月份AMI走勢判斷
2022年農(nóng)機(jī)市場的下沉并未終結(jié)，它或許成為2023年上半年市場下滑的開端。預(yù)計(jì)1月份AMI環(huán)比或持續(xù)下跌，同比或大幅度滑坡。一、二級(jí)指數(shù)繼續(xù)維系在不景氣區(qū)間，但不排除一些跌入谷底的指數(shù)環(huán)比會(huì)出現(xiàn)小幅反彈；三級(jí)指數(shù)中鮮有進(jìn)入景氣區(qū)間者，環(huán)比或升降有別，同比或全線繼續(xù)下沉。
1月份，農(nóng)機(jī)市場面臨著嚴(yán)峻復(fù)雜的市場形勢。需求收縮、疫情沖擊、國三升國四對(duì)今年市場的嚴(yán)重透支、預(yù)期轉(zhuǎn)弱以及國四運(yùn)行帶來的農(nóng)機(jī)價(jià)格上漲等“五重壓力”加大，更有春節(jié)影響、傳統(tǒng)淡季的加持，更令本就脆弱的市場更是雪上加霜。雖有12月份經(jīng)理人信心指數(shù)以41.7%的景氣度收官，且環(huán)比出現(xiàn)6%的增長，但這種增長是建立在上月超低景氣度基礎(chǔ)之上，并不能說明經(jīng)理人對(duì)今年1月恢復(fù)信心。相反，經(jīng)理人對(duì)2023年信心不足卻從我們前不久對(duì)1300多家典型經(jīng)銷商的調(diào)研中得到佐證，被調(diào)研的七成以上的經(jīng)銷商認(rèn)為2023年市場會(huì)下滑或持平。
從AMI多年形成的發(fā)展規(guī)律看。第一，2021年12月，AMI處于52.2%的較高景氣度，決定了今年1月面臨著去年的景氣度“高地”，由此決定了同比會(huì)出現(xiàn)下滑；第二，2021年因應(yīng)對(duì)國三升國四帶來的價(jià)格上漲，出現(xiàn)一些經(jīng)銷商“囤貨”、消費(fèi)者提前消費(fèi)等現(xiàn)象。事實(shí)上不少農(nóng)機(jī)商品并沒有進(jìn)入終端，2022上半年消化此類商品將成為部分經(jīng)銷商的主要任務(wù)；第三，從AMI近年走勢分析，自2013年至2021年9年間，今年1月與去年12月的環(huán)比增多降少，但基于今年市場的特殊性，此規(guī)律或?qū)⒈淮蚱啤?/p>
